12일 NH투자증권에서 나온 영원무역 리포트다. 제목은 '불황도 비껴간다'다. 투자의견 Buy(유지), 목표가 6만4000원(유지)를 제시했다. 리포트를 작성한 정지윤 연구원은 "2022년 4분기부터 올해 상반기까지 의류 OEM 업종이 불황을 겪을 것으로 보이는 가운데, 영원무역은 경쟁사대비 펀더멘털이 돋보이는 상황이다"며, "노스페이스, 아크테릭스, 룰루레몬, 파타고니아 등 글로벌 탑 티어(Top-tier) 아웃도어 브랜드를 모두 바이어로 보유하고 있고, 불황에도 고성장 브랜드의 점유율이 지속 확대되는 점이 가장 큰 프리이엄 요소다"고 설명했다. 또, "2023년 실적 기준 PER 4.8배로, 탑 다운(Top-down) 관저메서 매크로 불확실성과 오더 역신장 우려만 과도하게 반영된 밸류에이션 수준으로 ..
12일 상상인증권에서 발간한 오에스피 리포트다. 제목은 '개와 고양이의 전성시대'다. 해당 리포트는 기업을 MBTI로 분류해 분석하는 새로운 형태였다. 리포트에 따르면 오에스피는 ESFJ로, 로니콜먼에 비유했다. 특징은 #외형성장 #사업강화 #높은 관심 #실적예측 쉬움이다. 먼저, 오에스피를 소개하고 있다. 이 회사는 대한민국의 유기농 펫사료 전문제조회사다. 오에스피는 먹거리 외에도 미용, 백신, 치료제, 반려인들을 위한 문화공간과 반려동물의 장례서비스까지 책임지는 반려동물 서비스 플랫폼 기업으로 성장하고 있다고 한다. ESFJ에서 'E'는 External Growth로, '펫 휴머니제이션' 트렌드 가속화에 따른 프리미엄 펫푸드 시장의 꾸준한 성장이 기대된다고 한다. 이에 대한 근거로 △바우와우코리아 지..
12일 이베스트투자증권에서 작성한 파마리서치 리포트다. 제목은 '리쥬란 수출증가에 대한 관심 지속'이다. 투자의견은 Buy(유지), 목표가 11만원(상향)을 제시했다. 리포트를 작성한 조은애 연구원은 목표주가 상향 이유로 "의료기기와 화장품 수출 증가에 따른 예상 실적 상향과 적정 멀티플 상향 때문이다"며, "현재 주가 수준은 올해 연간 실적 기준 PER 13배 수준이며, 올해 수출 실적 가속화를 확인하면서 비교기업 대비 저평가는 점차 축소될 것으로 예상한다"고 전했다. 올해 실적에 대한 추정치는 다음과 같다. - 매출액 2366억원(YoY 21.4%) - 영업이익 860억원(YoY 30.5%) - 영업이익률 35.8% 조 연구원은 "리쥬란 매출은 전년 대비 29% 증가를 전망한다"며, "리쥬란 수출의 ..
11일 DB금융투자에서 나온 LG생활건강 리포트다. 제목은 '싸지만 살만한 유인도 부족'이다. 투자의견은 'BUY', 목표가는 75만원(하향)이다. 1분기 실적에 대해 다음과 같이 예상했다. - 매출액 1조6966억원(YoY 3.1%) - 영업이익 1517억원(YoY -13.6%) - 영업이익률 8.94% 리포트를 작성한 허제나 연구원은 각 사업부별로 다음과 같이 분석했다. 1) 화장품 - 매출은 전년 동기 대비 1.4% 증가. 영업이익은 31.5% 감소. 영업이익률 -3.2% 포인트 - 영업익 감소는 수익성 높은 면세채널의 매출 감소 지속 때문 - 전년 동기 기저가 낮아 타사 및 시장대비 매출감소율은 낮은 수치를 나타낼 것 2) 생활용품 - 매출은 전년 동기 대비 4.1% 증가. 영업이익은 8.4% 감..
10일 신한투자증권에서 나온 인탑스 리포트다. 제목은 '로봇으로 레벨업!'. 투자의견과 목표가는 각각 매수(유지), 5만3000원(상향)을 제시했다. 리포트를 작성한 오강호 연구원은 목표가 상향에 대해 "로봇 부문 신사업 매출(매출 비중 17% 추정) 가세 때문이다"며, "신규 성장 동력을 확보한 점에 주목할 만하다"고 전했다. 인탑스는 사업 포트폴리오를 다각화 중이라면서, "기존 스마트폰, 백색가전의 사업에서 로봇, 자동차 등으로 사업 영역을 확대하고 있다"고 전했다. 오 연구원은 "로봇 시장은 글로벌 주요 업체들의 투자 확대에 따라 산업용, 서비스용 모두 시장 성장이 가속화 되고 있다"며, "중장기 성장 동력으로 자기매김할 전망이다"고 설명했다. 또, "서빙용 로봇 생산 업체인 베오로보틱스와의 협업도..
11일 IBK투자증권에서 작성한 오리온홀딩스 리포트다. 제목은 '그룹이 커지는 시기, 홀딩스 가치 상승기'다. 투자의견은 매수(유지), 목표가는 2만1000원을 제시했다. 리포트를 작성한 남성현 연구원은 "오리온그룹은 지난해에 이어 올해 큰 폭의 외형 및 이익 성장이 가능할 것으로 판단한다"며, "여기에 신사업부의 공격적 행보를 보이고 있다는 점에서 긍정적이라 생각한다"고 말했다. 남 연구원은 "오리온홀딩스의 기업가치 상승은 이어질 것으로 전망한다"며, 그 근거로 "1)오리온 제과 사업부 성장세가 당초 예상치를 상회하고 있고, 2)오리온바이오 사업부 가치가 중장기적으로 부각될 가능성이 높으며, 3)로열티 및 배당수익 등 펀더멘탈 상승이 기대되기 때문이다"고 설명했다. 또, "오리온은 올해 대부분 사이트에..
